復(fù)星旅文官微12月23日發(fā)文稱(chēng)，近日，第八屆世界浙商上海論壇舉辦。復(fù)星國(guó)際董事長(zhǎng)郭廣昌出席并發(fā)表主旨演講，分享了他對(duì)復(fù)星戰(zhàn)略布局等思考，并提及了復(fù)星旅文擬私有化背后的考量。

“今年，我們更加強(qiáng)調(diào)有進(jìn)有退，還是要通過(guò)發(fā)展來(lái)解決問(wèn)題。我們退出那些非主業(yè)非核心的資產(chǎn)，退出重資產(chǎn)。一方面是為了繼續(xù)減債，把我們的評(píng)級(jí)做到‘投資級(jí)’；更重要的是資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的調(diào)整。進(jìn)的方面，我們還是要堅(jiān)決強(qiáng)調(diào)聚焦，聚焦我們的主業(yè)，聚焦到我們已經(jīng)形成優(yōu)勢(shì)的產(chǎn)業(yè)?！惫鶑V昌分享了過(guò)去一年復(fù)星聚焦主業(yè)發(fā)展的戰(zhàn)略路徑。

對(duì)于如何進(jìn)一步深化優(yōu)勢(shì)主業(yè)賽道的布局，郭廣昌表示：“今年復(fù)星做了兩個(gè)私有化，一個(gè)是復(fù)宏漢霖，一個(gè)是復(fù)星旅文。醫(yī)藥和旅文這兩個(gè)板塊，就是我們的已經(jīng)形成優(yōu)勢(shì)的產(chǎn)業(yè)，希望在私有化之后，未來(lái)能夠更加靈活地加快發(fā)展。”

回溯來(lái)看，12月10日，復(fù)星旅游文化（01992.HK）發(fā)布公告，10月9日，董事會(huì)決議就建議根據(jù)公司法第86條以協(xié)議安排方式回購(gòu)公司股份，向計(jì)劃股東提呈該建議。若該計(jì)劃生效，除受托人未獲分配的計(jì)劃股份外，全部計(jì)劃股份將被注銷(xiāo)，股東將以每股計(jì)劃股份換取7.8港元現(xiàn)金，該價(jià)格較公司停牌前最后一個(gè)交易日的股價(jià)溢價(jià)約95%。

對(duì)于私有化事項(xiàng)，彼時(shí)，復(fù)星旅文也給出了回應(yīng)。公司方面對(duì)證券時(shí)報(bào)·e公司記者表示，此次私有化提案是基于復(fù)星旅文長(zhǎng)期發(fā)展戰(zhàn)略所做出的關(guān)鍵決策。私有化將使公司能夠更靈活及積極地應(yīng)對(duì)不斷變化的市場(chǎng)環(huán)境，從而更專(zhuān)注于公司輕資產(chǎn)模式的過(guò)渡與可持續(xù)增長(zhǎng)引擎的打造。

“本次提案為股東在當(dāng)前不確定性加劇的市場(chǎng)下，提供一個(gè)以較歷史收盤(pán)價(jià)大幅溢價(jià)的股份兌現(xiàn)機(jī)會(huì)。同時(shí)，如果有股東希望在復(fù)星旅文私有化后繼續(xù)參與公司下一階段增長(zhǎng)，可以根據(jù)公告中載明的方式向公司表達(dá)其意向，公司會(huì)適當(dāng)考慮。私有化完成后，復(fù)星旅文將繼續(xù)維持現(xiàn)有業(yè)務(wù)的正常運(yùn)營(yíng)，目前沒(méi)有計(jì)劃在私有化完成后對(duì)公司整體經(jīng)營(yíng)進(jìn)行重大調(diào)整，員工的聘用和福利待遇亦將保持不變?！睆?fù)星旅文稱(chēng)。

實(shí)際上，輕資產(chǎn)模式是近年來(lái)復(fù)星旅文的重點(diǎn)轉(zhuǎn)型方向，并已陸續(xù)在全國(guó)各地落地相關(guān)項(xiàng)目。據(jù)悉，今年6月，復(fù)星旅文太倉(cāng)二期官宣與太倉(cāng)市政府平臺(tái)進(jìn)行戰(zhàn)略合作，打造全球最大的室內(nèi)滑雪綜合體，由復(fù)星旅文進(jìn)行純輕資產(chǎn)運(yùn)營(yíng)。

郭廣昌在論壇上還分享了復(fù)星旅文輕資產(chǎn)運(yùn)營(yíng)最新進(jìn)展?！氨热缥覀兲珎}(cāng)的阿爾卑斯滑雪度假區(qū)，我們投資了一期，二期會(huì)由太倉(cāng)政府平臺(tái)投資50億，復(fù)星旅文運(yùn)營(yíng)管理。還有我們?cè)谡勁兄械囊粋€(gè)Mall，未來(lái)會(huì)打造成一個(gè)文商旅相結(jié)合的超級(jí)綜合體，也是由復(fù)星旅文來(lái)做輕資產(chǎn)運(yùn)營(yíng)?！?/p>

“要向輕資產(chǎn)運(yùn)營(yíng)轉(zhuǎn)型。復(fù)星過(guò)往的積累形成了我們的資產(chǎn)運(yùn)營(yíng)能力，未來(lái)我們要靠手藝吃飯?！惫鶑V昌說(shuō)，“未來(lái)，我認(rèn)為只有具備低成本融資能力的機(jī)構(gòu)，才能夠直接持有重資產(chǎn)?！?/p>

此外，今年10月，海南超級(jí)地中海項(xiàng)目也正式啟航。該項(xiàng)目位于三亞“國(guó)家海岸”海棠灣，與三亞·亞特蘭蒂斯咫尺為鄰。項(xiàng)目規(guī)劃涵蓋文化演藝中心、高奢酒店、水晶瀉湖、時(shí)尚運(yùn)動(dòng)、沖浪和潛水等多元產(chǎn)品業(yè)態(tài)，并在未來(lái)與三亞·亞特蘭蒂斯形成超級(jí)旅游度假集群。

目前，復(fù)星旅文主要包括四大業(yè)務(wù)板塊，ClubMed及其他、三亞亞特蘭蒂斯、度假資產(chǎn)管理中心（太倉(cāng)阿爾卑斯國(guó)際度假區(qū)、麗江地中海國(guó)際度假區(qū)）以及復(fù)游會(huì)及相關(guān)業(yè)務(wù)。

今年8月，復(fù)星旅文披露2024年上半年財(cái)報(bào)顯示，上半年，四大業(yè)務(wù)的營(yíng)業(yè)額錄得106.5億元，同比增長(zhǎng)11%；集團(tuán)收入達(dá)94.1億元，同比增長(zhǎng)6%；經(jīng)調(diào)整EBITDA為20.9億元；歸屬于股東之盈利為3.2億元，剔除一次性處置度假村收益的歸屬于公司股東之盈利較2023年同期增長(zhǎng)20%。截至6月30日，復(fù)星旅文現(xiàn)金及銀行結(jié)余35億元，較去年同期增加5億元。

在2024中期業(yè)績(jī)發(fā)布會(huì)上，復(fù)星旅文管理層直言，在當(dāng)前國(guó)內(nèi)宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境下，地產(chǎn)紅利逐漸消退，旅游業(yè)盈利要回歸運(yùn)營(yíng)本身，復(fù)星旅文的優(yōu)勢(shì)在于全球布局以及IP影響力，未來(lái)將繼續(xù)以輕資產(chǎn)模式拓展業(yè)務(wù)。