摩根士丹利、高盛齊加倉 QFII重倉A股企業(yè)增至1250家
來源:21世紀經(jīng)濟報道作者:易妍君2024-11-06 10:44

A股迎來轉折點的三季度,以社?;?、保險資金、QFII為代表的長線資金有何動向?

截至目前,絕大多數(shù)A股上市公司已披露了2024年三季報。

基于此,根據(jù)WIND統(tǒng)計,截至今年三季度末,社保基金共重倉持有694家上市公司的流通股,其中,有199家上市公司獲得社?;鸺觽};保險資金則現(xiàn)身于1079家上市公司的前十大流通股股東名單,其中有258家上市公司獲得加倉。同時,相比二季度末,QFII重倉持有A股上市公司的數(shù)量增加了166家至1250家。其中,有169家公司獲得QFII增持。

格上基金研究員蔣睿向21世紀經(jīng)濟報道記者指出,除大金融板塊等一直備受長線資金青睞的行業(yè)外,機械設備、電子、電力設備、醫(yī)藥生物、傳媒、計算機等成長行業(yè)已然成為長線資金三季度調(diào)倉的重點。

此外,蔣睿提到,保險資金持有被動指數(shù)基金比例有所提高,前三大持倉指數(shù)分別為保險、通信服務與銀行,風電設備排名第四。

長線資金在買什么?

三季度,社保基金、險資、QFII的加倉方向呈現(xiàn)出一定的共性。

例如,能源股、鋼鐵股是社?;?、保險資金共同偏好的方向。

WIND統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示,今年三季度,全國社?;鸾M合增持較多的個股包括公用事業(yè)概念股涪陵電力,傳媒股分眾傳媒,有色金屬龍頭股中國鋁業(yè),工業(yè)機械股柳工、盾安環(huán)境,鋼鐵股南鋼股份,建筑股中材國際,煤炭股新集能源、神火股份、山西焦煤,這10只個股均被社?;鹪龀至?000萬股以上。

相比二季度,三季度社?;鹦逻M成為128只個股的前十大流通股股東,覆蓋了半導體、食品飲料、制藥及生物科技、材料、資本貨物、汽車與汽車零部件、公用事業(yè)等多個行業(yè)。

保險資金加倉較多的個股包括:中國電信、中國石化,智慧城市概念股萬達信息,金融股建設銀行、郵儲銀行,物流概念股五洲交通,港口服務概念股唐山港,鋼鐵股馬鋼股份、新鋼股份、華菱鋼鐵。

其中,中國電信、萬達信息、中國石化分別被中國人壽保險股份有限公司增持了1.22億股、7751.94萬股、7136.96萬股。

同時,三季度險資新進成為近300只個股的前十大流通股股東,覆蓋了計算機、電氣機械、醫(yī)藥制造業(yè)、汽車制造業(yè)、軟件和信息技術服務業(yè)等多個行業(yè)。

QFII加倉較多的方向同樣覆蓋了煤炭股、金融股、公用事業(yè)概念股。

例如,今年三季度,澳門金融管理局分別增持了1591.59萬股首創(chuàng)環(huán)保、562.45萬股中煤能源、3524.51萬股新集能源,高盛集團增持了969.11萬股國中水務,法國巴黎銀行增持了502.62萬股南京銀行。

此外,QFII加倉較多的個股包括生益科技、華明裝備、華峰化學、河鋼資源、宏發(fā)股份,主要來自計算機、材料、資本貨物等行業(yè)。

整體上看,三季度QFII新進成為900多家上市公司前十大流通股股東。

蔣睿分析,QFII在三季度的調(diào)倉路徑顯示,外資機構對中國市場的興趣持續(xù)增加,QFII在個股選擇上更加注重公司的基本面和估值,也更在意高股息和優(yōu)質資產(chǎn)。

中信建投策略研究團隊指出,外資目前普遍認為中國資產(chǎn)估值便宜,下行風險有限。但大部分外資機構仍然低配中國資產(chǎn),即使加倉也基本到平配就結束。長線資金仍存在補配中國資產(chǎn)的需求,目前正在等待更具體的財政刺激,并關注經(jīng)濟數(shù)據(jù)變化情況,以確認相關政策推動了基本面改善。若短期政策信號偏強,長線資金可能將加快入場,短期市場風格有望從主題投資主導邊際轉向內(nèi)需復蘇預期上升。

外資增持

從持倉絕對值看,大金融板塊是三類長線資金共同偏好的方向。

蔣睿指出,在持倉上,QFII持倉前5大行業(yè)分別為銀行、煤炭、鋼鐵、電力設備和非銀金融。

社保基金在個股選擇上更加注重公司的長期成長性和估值,但也偏好高股息和穩(wěn)定收益,體現(xiàn)在持倉上社?;鸪謧}前5大行業(yè)分別為非銀金融、紡織服飾、銀行、基礎化工和機械設備。

“而保險資金對于高股息和穩(wěn)定收益資產(chǎn)具有天然的偏好,雖然明顯開始關注‘新質生產(chǎn)力’領域,但保險資金持倉的前5大行業(yè)仍舊以大金融板塊為主?!笔Y睿表示。

值得注意的是,伴隨A股反彈,三季度以來,外資不斷加倉A股。

根據(jù)WIND統(tǒng)計,截至10月31日,外資合計持有1394.12億股A股股份(未納入外資私募持股,下同),持股市值合計為2.43萬億元;相較6月30日,外資持股數(shù)量增加了約72.20億股。

同時,央行官網(wǎng)披露的數(shù)據(jù)顯示,2024年9月末,境外機構和個人持有境內(nèi)人民幣股票3.13萬億元,相對于8月末的2.48萬億元增長了6575.6億元。

另據(jù)高盛近日發(fā)布的一份全球資金流向報告,截至10月30日,近4周內(nèi),全球資金合計凈流入股票市場636.28億美元,其中,美股獲得372.28億美元凈流入,中國內(nèi)地股市獲得243.85億美元凈流入,日本和印度股市分別凈流出60.63億美元、2.84億美元。

從單家機構看,WIND統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示,今年三季度,瑞士聯(lián)合銀行集團、摩根士丹利國際股份有限公司、巴萊克銀行、高盛集團、美林證券國際有限公司均增持了較多A股上市公司股份。

其中,相較二季度末,高盛集團新進成為仁東控股、雷柏科技、光正眼科、青龍管業(yè)、亞太藥業(yè)、積成電子、首創(chuàng)證券、偉時電子等超過50家上市公司的前十大流通股股東;高盛國際亦新進成為聯(lián)建光電、朗源股份、賽為智能、陽普醫(yī)療、長藥控股等數(shù)十家上市公司前十大流通股股東。

截至三季度末,摩根士丹利持有A股數(shù)量較二季度末的1.98億股大增3.15億股至5.13億股。

個股層面,一些上市公司同時獲得多家外資機構的青睞。

例如,三季度,巴克萊銀行有限公司新進成為揚帆新材的前十大流通股股東之一,高盛集團亦增持了揚帆新材;而摩根大通證券公司、美林證券國際有限公司、摩根士丹利國際股份有限公司在三季度減持了揚帆新材,但仍為其前十大流通股股東,這3家外資機構均在二季度新進成為揚帆新材前十大流通股股東。

責任編輯: 陳勇洲
聲明:證券時報力求信息真實、準確,文章提及內(nèi)容僅供參考,不構成實質性投資建議,據(jù)此操作風險自擔
下載“證券時報”官方APP,或關注官方微信公眾號,即可隨時了解股市動態(tài),洞察政策信息,把握財富機會。
網(wǎng)友評論
登錄后可以發(fā)言
發(fā)送
網(wǎng)友評論僅供其表達個人看法,并不表明證券時報立場
暫無評論
為你推薦
時報熱榜
換一換
    熱點視頻
    換一換